Slimme beleggers stoppen hun geld in gerenommeerde bedrijven en onderzoeken nieuwe bedrijven grondig voordat ze hun geld inzetten. Door goed na te denken over de kwaliteiten van de bedrijven waarin u investeert en uw eigen kennis van de markt op te nemen, kunt u weloverwogen beslissingen nemen in de hoop aandelen van goede kwaliteit en waarde te kiezen. Houd er echter rekening mee dat dit geen kleine taak is. Mutual funds-bedrijven en dergelijke wijden complete teams van experts wiens full-time banen bestaan ​​uit onderzoek en inzicht in hoe te beleggen in bedrijven. Zorg ervoor dat je de tijd en de neiging hebt om dit zelf te doen, evenals de bereidheid om de risico's te nemen om dit te doen.

Methode één van de drie:
Kopen wat je weet

  1. 1 Blijf binnen je competentiecirkel. Als u over een expertisegebied beschikt, bent u misschien het best in staat kwaliteit binnen dat gebied te identificeren. Ervaring kan u de inzichten verschaffen die u nodig hebt om weloverwogen keuzes te maken. Als u bijvoorbeeld in de detailhandel werkt, bent u wellicht beter in staat om te bepalen of u moet investeren in bedrijven zoals Walmart, Target of Best Buy, dan wanneer u het nieuwste bio-techbedrijf evalueert.
    • Competentie hebben op een bepaald gebied hoeft niet te komen van werkervaring. Als u een techneut bent die zijn tijd spendeert aan het kopen en lezen van de nieuwste gadgets, kunt u gebruikmaken van de informatie die u verkrijgt om u te helpen beslissingen te nemen over hoe u in de technologiesector kunt investeren.[1]
  2. 2 Focus op een paar industrieën of markten. Dit kunnen ofwel uw directe competentiegebied zijn of andere gebieden waarin u geïnteresseerd bent om in te investeren. Het belangrijkste is dat u zich realiseert dat u niet alles kunt bijhouden wat er in de wereldeconomie gaande is. Grote financiële instellingen hebben hele afdelingen om dit te doen, dus denk niet dat je het alleen kunt doen. In plaats daarvan beperk je je focus om slechts een paar belangrijke industrieën of markten te omvatten.
    • Dit betekent niet dat je je niet moet richten op individuele bedrijven. Je moet altijd elk bedrijf dat je van plan bent om individueel te investeren, onderzoeken.[2]
  3. 3 Blijf op de hoogte van nieuws binnen die branche. Voorbeelden van kwaliteitsbronnen hiervoor zijn online financiële websites zoals Bloomberg en de Wall Street Journal. Ze geven u actuele informatie over veel van de gang van zaken in verschillende sectoren van de economie en de wereld. Nogmaals, concentreer je energie op een paar belangrijke gebieden en word geïnformeerd over de gebeurtenissen daarin. Zoek naar zaken als trends, fusies, overnames, relevante wetswijzigingen en wereldwijde gebeurtenissen die van invloed kunnen zijn op de door u gekozen markt.
  4. 4 Vooruit plannen. Identificeer een bedrijf waarvan u denkt dat het voordeel heeft van een verandering of trend in de markt. Kijk uit wanneer deze verandering zal plaatsvinden en beweeg je geld om je voor te bereiden om in het bedrijf te investeren. Als u bijvoorbeeld denkt dat een nieuw product dat wordt vrijgegeven door uw favoriete technologiebedrijf een enorm succes gaat worden, kunt u ervoor kiezen om in het bedrijf te investeren voordat de rest van de wereld dit beseft en de aandelenkoers opdrijft.

Methode twee van drie:
Investeren in bedrijven met een concurrerend voordeel

  1. 1 Begrijp concurrentievoordelen. Er zijn een aantal bedrijven die erin slagen om gedurende vele jaren consistent winstgevend en succesvol te zijn in hun branche. Deze bedrijven zijn er in geslaagd een "gracht" om hen heen te bouwen om hun concurrenten weg te houden. Deze afstand tot hun concurrenten staat ook bekend als een concurrentievoordeel. Concurrentievoordelen stellen deze bedrijven in staat om geld te verdienen en klanten gemakkelijker te behouden dan anderen. Deze bedrijven zijn op hun beurt in staat om meer waarde te bieden en terug te keren naar hun aandeelhouders.[3]
    • Een investering in een van deze bedrijven stelt u in staat deel te nemen aan hun concurrentievoordeel. Hoewel ze misschien niet zo snel groeien als kleinere bedrijven, hebben ze vaak minder kans om te falen in economische recessies en kunnen ze de komende jaren consistente groei bieden.
    • Blue-chipaandelen zijn voorbeelden van grote, succesvolle bedrijven met concurrentievoordelen. Deze bedrijven hebben gedurende vele jaren een consistente groei of dividend gerealiseerd en zijn genoteerd aan grote aandelenindices.[4]
  2. 2 Investeer in vertrouwde merken. Denk aan Harley Davidson, Coke, BMW. Dit zijn merknamen die in de publieke opinie zijn geëtst als de beste in hun klasse. Deze bedrijven kunnen hun prijzen verhogen op basis van hun merken, wat resulteert in hogere winsten. Deze bedrijven zijn zo bekend en essentieel dat het onwaarschijnlijk is dat ze een aanzienlijk aantal klanten aan concurrenten zullen verliezen.
  3. 3 Zoek bedrijven met hoge overstapkosten. Wanneer was de laatste keer dat u van bank veranderde? Of gsm-providers? Deze services behouden klanten omdat het schakelen tussen hen veel tijdrovender is dan de moeite waard is. Van bedrijven met hoge overstapkosten kan worden verwacht dat ze hun klanten langer vasthouden dan bedrijven die dat niet doen.[5]
  4. 4 Zoeken naar schaalvoordelen. Bedrijven die producten kunnen maken en verkopen tegen veel lagere prijzen dan hun concurrenten, trekken automatisch klanten aan - veel van hen - zolang de kwaliteit niet in het gedrang komt. In een overbevolkte markt is dit over het algemeen het resultaat van schaalvoordelen, een fenomeen waarbij een groot bedrijf lagere productiekosten alleen vanwege zijn omvang kan ervaren.[6] Walmart en Dell hebben dit concept tot een wetenschap geperfectioneerd.
  5. 5 Investeer in wettelijke monopolies. Sommige bedrijven krijgen wettelijke (als tijdelijke) monopolies door de overheid. Grote farmaceutische bedrijven en productiebedrijven met patenten zijn in staat een echt uniek product op de markt te brengen. Bedrijven die auteursrechten, boorrechten, mijnbouwrechten en andere vormen van beschermd eigendom bezitten, zijn vaak de enige producent of dienstverlener in hun gebied. Deze bedrijven kunnen dus prijzen verhogen zonder de angst om klanten te verliezen, wat resulteert in hogere winsten.
    • Controleer of het patent of de gebruiksrechten van het bedrijf van kracht zijn. Sommige hiervan zijn tijdelijk en als ze gaan, is er een kans dat de winst van het bedrijf met hen meegaat.
  6. 6 Zoek naar kansen voor gemakkelijke groei. Sommige bedrijven zijn gemakkelijk schaalbaar. Dat wil zeggen, hun producten of services met het potentieel om te netwerken of meer gebruikers toe te voegen in de loop van de tijd. Adobe is de de facto standaard in publiceren geworden; Excel van Microsoft heeft hetzelfde gedaan in spreadsheets. eBay is een goed voorbeeld van een gebruikersnetwerk. Elke extra gebruiker van het netwerk kost het bedrijf vrijwel niets. De extra inkomsten die binnenkomen als het netwerk groeit, gaan rechtstreeks naar de bottom line.
    • Bekijk voor een actueler voorbeeld Netflix. Als streamingdienst verdienen ze meer geld voor elke abonnee, zelfs als hun kosten vrijwel hetzelfde blijven. Op die manier zullen ze, omdat ze meer gebruikers krijgen, blijven groeien in winstgevendheid, ervan uitgaande dat ze er niet voor kiezen om de kosten aanzienlijk te verhogen.

Methode drie van drie:
Het evalueren van de bedrijfsprestaties en waardering

  1. 1 Controleer de kwaliteit van het management. Hoe competent is het management van het bedrijf? Wat nog belangrijker is, hoe geconcentreerd zijn ze op het bedrijf, klanten, investeerders en werknemers? In deze tijd van ongebreidelde zakelijke hebzucht is het altijd een goed idee om onderzoek te doen naar het management van elk bedrijf waarin je denkt te investeren. Kranten- en tijdschriftartikelen zijn goede plaatsen om deze informatie te krijgen.
    • Dit betekent niet alleen dat het management onlangs goede financiële resultaten heeft opgeleverd. In plaats daarvan zoekt u naar aanwijzingen voor andere belangrijke eigenschappen zoals reactievermogen, aanpassingsvermogen, innovatievermogen en organisatorisch vermogen.[7]
  2. 2 Let op managementwijzigingen. Een goede leider kan met succes een bedrijf omkeren dat velen als een verloren zaak beschouwen. Bekijk het nieuws en de financiële rapporten voor veranderingen in managementposities, met name CEO's. Als u in de nieuwe CEO van een bedrijf gelooft, op basis van uw onderzoek, kunt u ervoor kiezen om in dat bedrijf te beleggen. Hier sta je in essentie in de persoon te geloven, niet in het bedrijf.
  3. 3 Vermijd overgewaardeerde aandelen. Zelfs een goed bedrijf kan worden overgewaardeerd. Leer financiële overzichten te interpreteren en aandelen te selecteren met fundamentele analyse om bedrijven te vinden die door de markt zijn overgewaardeerd. Weet dat deze bedrijven misschien wel een van de meest opwindende en geïnvesteerde bedrijven in bedrijven zijn, maar ze zijn nog steeds overgewaardeerd en kunnen drastische prijsdalingen ervaren als hun dag in de schijnwerpers is afgelopen.
    • Een manier om te bepalen of een aandeel te duur is, is om de koers-winstverhouding te onderzoeken. De koers / winstverhouding is meestal te vinden in de samenvatting van het bedrijf op financiële websites. Over het algemeen liggen de PE-verhoudingen tussen 20-25, maar dit verschilt per industrie.[8]
    • Als u de PE-ratio van een bedrijf wilt evalueren, zoekt u online naar de gemiddelde PE-ratio in de bedrijfssector. Als de K / W-ratio boven het gemiddelde in de branche ligt, zou het bedrijf te duur kunnen worden gezien de winst.
  4. 4 Koop ondergewaardeerde aandelen. Ondergewaardeerde aandelen zijn aandelen die tegen een lagere waarde worden verhandeld dan hun financiële informatie zou aangeven. Dit kunnen bedrijven zijn die het pas onlangs goed hebben gedaan. In deze gevallen heeft de markt het nieuwe succes nog niet ingehaald. Om aandelen te identificeren met ruimte om te groeien in waarde, kunt u ook de hierboven vermelde koers-winstverhouding gebruiken en op zoek gaan naar bedrijven met lage PE-ratio's in vergelijking met het industriegemiddelde.
    • U kunt ook zoeken naar bedrijven met een prijs / boekwaarde van minder dan 2. De prijs / boek-verhouding is de prijs van het bedrijf gedeeld door de totale waarde van de activa minus de passiva en immateriële vaste activa. Een lage ratio kan erop duiden dat het bedrijf relatief goedkoop is.[9]